某公司拟进行股票投资,计划购买A、B、C三种股票,并设计了甲、乙两种投资组合,A、B、C三种股票的β系数分别为1.5、1和0.5。甲种投资组合中,A、B、C三种股票的投资比重分别为20%、30%和50%。乙种投资组合中,A、B、C三种股票的投资比重分别为50%、30%和20%。同期市场上所有股票的平均收益率为8%,无风险收益率为4%。
甲种投资组合的β系数是()。
A: 0.75
B: 0.85
C: 1
D: 1.5
投资组合的β系数是个别股票的β系数的加权平均数。甲种投资组合的β系数为:βA ×20%+βB×30%+βC×50% =1.5×20%+1×30%+0.5×50%=0.85。
答案选 B