2021年ACCA重难点讲解：转移定价

　　2021年ACCA3月考季已经进入到最后冲刺阶段了，不知各位考生都备考得怎么样?根据往年考情，转移定价(Transfer price)一直都是PM科目的重难点，对此，会计网今天就跟大家详解下这个考点内容。

　　大背景

　　首先，我们要知道转移定价存在的大背景是什么。也就是同一家企业里面有两个部门，假设是AB,然后A生产的产品，刚好B部门也需要。所以我们可以把A部门就看成是一个供应商(supplying)，B部门看成是一个采购方(buying)。因此AB之间会发生商品的内部转移。那么在这笔交易中，应该以一个什么样的价格(也就是转移价格)成交呢?

　　有两种情况：

　　1. Corporate policy first

　　也就是说“company policy determines the transfer price”,但是这只是一个内部转移价格，规定好的价格，不涉及企业内部两个部门之间的协商。

　　2. Divisional autonomy first

　　我们接下来要研究的都是以此为大前提的。我们默认AB两个部门都是高度自治，要站在自己部门的角度考虑自身的利益的，双方会进行一个协商的过程，找到双方都能接受的“transfer price”。

　　综上，找准一笔交易的供货方和采购方是我们做转移定价的第一步。

　　明确角度

　　站在A的角度，肯定是希望以越高的价格卖给B越好，相当于说是没有上限的，因此要考虑的就是A最低的心理防线，minimum price.

　　站在B角度，肯定是希望以越低的价格采购越好，相当于说是没有下限的，因此要考虑的就是B最高的心防线，maximum price.

　　因此transfer price就是在minimum price和maximum price之间，可协商。

　　公式

　　1)站在A (供应商)的角度

　　情景一：spare capacity

　　Minimum acceptable price:marginal cost

　　当A部门还有多余的产能时，比如外部市场只需要1500件产品，但是A可以生产2000件，那么A部门肯定希望多生产出来的5000件也能卖出去，毕竟固定成本已经花出去了，所以他就要卖给B部门，此时A部门就想着不管怎么样，以成本价卖出也可以，那么这个成本价是多少呢?是total cost吗?这里要注意，是不包括固定成本的，因为A部门的厂房机器等固定成本，无论生产多少件，这些成本都是要发生的，因此A能接受卖给B的最低价格就是所有的变动成本，或者说是边际成本Marginal cost.

　　情景二：full capacity

　　Minimum acceptable price:Market price-potential saved cost

　　当A部门没有多余的产能，比如外部市场需要1500件，A最多也就生产1500件，那么这个时候A部门如果计划把产品卖给B部门，肯定不能让自己吃亏，因为能接受的最低价格就是按照市场价格卖给B.那么在这里，还有一个小点要注意，就是A卖给B的时候，是同公司内部的，所以一些产品运输费用就可以节省了，因此卖给B的时候，定价可以稍微再市价的基础上再低一点，也就是Market price-potential saved cost.

　　2)站在B (采购方)的角度

　　作为采购方的话，制定能够接受的最高价格，可以从这两个方向思考

　　方向一：

　　Maximum acceptable price:minimum market price

　　如果A的报价高于市场最低价，那么B肯定不会同意，一定就从外部市场买了。因此得出结论：minimum market price

　　方向二：

　　Maximum acceptable price: selling price of finished goods -further processing cost

　　B从A买来产品之后会继续加工生产，然后把最终的产成品(finished goods)卖出去，那么可以从finished goods的利润角度出发。首先finished goods的total cost是cost1(transfer price)+cost 2 (further process cost),finished goods 的收入是sales price ,从盈利性角度看，我么可以列出不等式：transfer price+further process cost<= sales price of finished goods

　　移项，可得transfer price<=sales price of finished goods-further process cost

　　综上，B能够接受的最大价格就是方向一(minimum market price)和方向二 (sales price of finished goods-further process cost )，两者取低。

　　最后，我们整理一下transfer price 的公式：

　　Minimum：(supplying)

　　spare capacity：MC

　　full capacity: Market price-potential saved cost

　　Maximum：(buying)

　　lower of (1) lowest market price-potential internal cost saved

　　(2) selling price of finished goods-further processing cost

　　希望大家能够结合实际情景记忆公式，不要死记硬背噢~

　　来源：ACCA学习帮